Es un parque creado en 1965, con 1.460.000 ha, está localizado en la región de Tierra del Fuego, la porción más austral de Chile y del continente sudamericano. Es un territorio de costas recortadas, con numerosos canales y bahías, que abarca la porción meridional de la Isla Grande de Tierra del Fuego y numerosas islas adyacentes. La península de Brecknock define el límite occidental, el seno del Almirantazgo, el norte, y el canal de Beagle y la frontera argentina de la isla, el sur. El rasgo orográfico más importante es la cordillera de Darwin, donde numerosos montes superan los 2.000 m de altitud (Sarmiento, Yogan, Darwin, Francés). El clima lluvioso, frío y ventoso inhibe el desarrollo de la vegetación, que se reduce a árboles de escasas dimensiones (especialmente hayas) y pastos duros.
